Как заработать на падении акций? Шорт

Инвестирование Комментариев нет »

Продать то, чего у тебя нет, и остаться в прибыли – высший пилотаж трейдерского искусства. Новичкам обычно не советуют связываться с “короткими” (англ. short) операциями, но знать об их существовании всё же не мешает. А со временем можно и научиться зарабатывать непосредственно на падении курсов акций.

“Шорт” – игра на понижение. Суть в том, что вы, рассчитывая на снижение котировок, берёте в долг у своего брокера акции и продаёте их по текущей цене на бирже. Через какое-то время вы выкупаете их и отдаёте брокеру. Если цена этих акций за прошедшее время понизилась, вы зарабатываете прибыль. Если повысилась, то вы в убытке. В любом случае вы платите брокеру вознаграждение за “кредит”, но оно обычно не слишком велико.

Выглядит всё элементарно. Просто продаёте акции, которых у вас нет, на мониторе видите в графе “количество акций” отрицательное число. Никаких дополнительных соглашений и договоров с брокером заключать не надо.

Играть в шорт можно только имея на счёте достаточно денег для погашения возможных убытков. Брокер тщательно следит за состоянием ваших дел, и как только текущие убытки сравниваются с суммой у вас на счёте, ваша операция принудительно закрывается, а счёт обнуляется.

В этом главное отличие шорта от обычной покупки. Если вы за реальные деньги купили реальные акции (без “кредитного плеча”), то разориться полностью технически невозможно: в любом случае акции будут что-то стоить. Если исключить какие-то откровенно форс-мажорные ситуации и играть минимально разумно, то вы не сможете потерять даже половины вложенных средств. В случае же игры на понижение вы можете обнулить свой счёт: для этого акциям надо подорожать чуть менее чем вдвое.

Конечно, за короткое время такое случается редко, да и фиксировать убытки надо вовремя. Но всё же встречаются клиенты, “шортящие” акции и забывающие о своём счёте на пару месяцев. А во время бурного роста рынка за пару месяцев акция вполне может сильно подорожать. Соответственно, счёт если и не закроется принудительно, то похудеет в разы.

Особенно опасно переносить короткую позицию на следующий день. За вечер и ночь может случиться всякое – то нефть подорожает, то американский рынок вырастет. В результате утром ММВБ откроется резким рывком вверх, а вы не успеете закрыть шорт. И плакали ваши денежки.

Другая опасная ситуация возникает, когда растущая цена акции доходит до уровня, на котором многие шортящие одновременно закрывают свои позиции. Простой пример: по каким-то причинам многие игроки в определённый момент решили, что акция будет падать и открыли короткие позиции (ушли в шорт). При этом, чтобы не потерять слишком много, они выставляют заявки на покупку (то есть закрытие своих шортов) выше текущего уровня. Скажем, на 5%. Но случается что-то непредвиденное, и акция вместо падения начинает расти. Медленно, натужно, без особой охоты, но растёт. И в какой-то не очень прекрасный момент достигает тех самых +5%.

Что происходит? Автоматически срабатывают те самые защитные заявки сразу многих игроков, и на рынке вдруг появляется очень много заявок на покупку. Цена акции, которая, быть может, и не росла бы дальше, начинает взлетать с реактивной скоростью, закрывая всё новые и новые стоп-заявки. В какой-то момент этот импульс иссякает, и цена вновь падает до прежних величин или даже ниже. В итоге, масса игроков теряет деньги на движении цены, которое было вызвано не объективными причинами, а технической ситуацией. Предугадать такое крайне сложно.

Если вы всё-таки рискуете соваться в игру на понижение, делайте это на откровенно падающем рынке. И не вкладывайте в операцию больше 10-20% своих средств.

Золотое правило частного инвестора: “Меньше шортишь – крепче спишь”.

Как покупать акции через интернет?

Инвестирование Комментариев нет »

В век “Повсеместно Протянутой Паутины” (World Wide Web) совершенно не важно, где вы находитесь. Если рядом есть доступ в интернет, можно смело продолжать работать на фондовом рынке. Но и в этой благостной картине есть свои тёмные мазки. Тем не менее, продолжаем зарабатывать – теперь удалённо.

Все более-менее приличные брокеры (а другие нас не интересуют) предоставляют интернет-доступ к вашему торговому счёту. В этом деле есть два подхода.

Во-первых, можно пользоваться специальными программами, например, Quik или Transaq. Они предоставляют очень серьёзные возможности – как в торговле, так и в анализе. Но вам придётся возить с собой ноутбук и подключать его к интернету в том месте, где вы находитесь. Собственно, ничего особо сложного в этом нет. Можно подключиться к Сети в интернет-кафе. Аналогично можно воспользоваться доступом и в гостинице – часто рядом с телефонной розеткой в номере можно найти провод, который достаточно воткнуть в соответствующий разъём ноута. Другое дело, что в гостиницах это удовольствие обычно стоит безумных денег.

Вывести ноут в интернет можно и через сотовый телефон, используя GPRS или EDGE. В этом случае придётся платить не за время соединения, а за трафик.

Второй способ интернет-трейдинга – чистый web-доступ, без использования своего компьютера и софта. Вы заходите в любое интернет-кафе и вводите на сайте своего брокера логин и пароль. Возможностей в этом случае заметно меньше, чем при пользовании специальными программами, но покупать и продавать акции, следить за графиками и вообще присматривать за рынком можно совершенно спокойно. Только стоит учесть, что это очень небезопасно – пароль могут перехватить, поэтому постарайтесь поменять его при первой возможности.

Торговля акциями через интернет – самый быстрый, дешёвый, но не самый безопасный вариант. Тем не менее, при соблюдении обычных «правил интернет-гигиены», работать так можно и нужно.

Как выбрать акции для покупки?

Инвестирование Комментариев нет »

Даже самые неискушенные в инвестировании люди понимают, что вкладывать весь капитал в акции одной компании не стоит. И житейский опыт, и наука подсказывают нам, что вкладываемые деньги лучше разделить на несколько частей. Даже если какие-то определенные акции резко подешевеют, это не слишком сильно отразится на всём пакете.

Давайте попробуем определить потенциально интересные для небольшого инвестора ценные бумаги на российских биржах. Профи с таким способом формирования портфеля наверняка не согласятся. Но на то они и профи. А для нас – любителей – этот вариант может оказаться одним из самых удачных.

Во-первых, решительно откажемся от привлекательных с точки зрения доходности, но очень рискованных вложений во “второй эшелон”, то есть не очень активно торгу емые акции. Их цены очень сильно меняются – как вверх, так и вниз. К тому же, не все подобные акции можно быстро продать по нормальной цене – объём торгов по ним часто бывает “игрушечным”.

Во-вторых, разложим деньги по разным отраслям. Дело в том, что курс акций, например, нефтянки зависит от цен на нефть на мировых рынках. Чаще всего бывает так, что с падением цены на сырьё падает и курс акций Лукойла, Сургутнефтегаза и т.п. То же относится к Норильскому никелю, Северстали и др. Поэтому, чтобы обезопасить себя от таких падений, вложимся сразу в несколько принципиально разных компаний. Какие отрасли представлены на бирже? Газ, нефть, электроэнергетика, металлы, банки, телеком, машиностроение, транспорт.

В-третьих, если есть выбор, посмотрим, на что обратить особое внимание внутри отрасли. В первую очередь это касается нефтяных компаний, их на рынке сразу несколько: Лукойл, Сургутнефтегаз, Газпром нефть, Татнефть. Татнефть – стратегически самый слабый игрок среди перечисленных, у неё небольшая добыча и очень плохие перспективы. У Газпром нефти не очень ясное будущее – компания истощена предыдущими владельцами, на рынке обращается не так много её акций, неизвестно, не захочет ли Газпром выкупить её совсем. Роснефть – госкомпания с плохим управлением и ворованными ресурсами. С такими связываться не стоит. Остаются Лукойл и Сургутнефтегаз.

Газовая компания у нас, по существу одна – Газпром.

“Электрических” компаний среди хорошо торгуемых акций несколько, но историю имеют всего две: РАО ЕЭС и Мосэнерго. Первая – одна из самых популярных акций на рынке, торгуется в очень больших объёмах. И цена доступна – всего около 30 рублей, что позволяет покупать эти бумаги ровно столько, на сколько “выделено” денег. Мосэнерго – тоже интересная бумага, но надо иметь в виду, что её на рынке очень мало, поэтому если какой-нибудь богатый инвестор начинает её скупать, цена резко подскакивает, а потом так же резко падает.

Коротко перечислим остальные отрасли и их представителей:

* банки. Сбербанк и ВТБ;
* телекомы и связь. Ростелеком и Уралсвязьинформ, МТС
* машиностроение. АвтоВАЗ
* металлы. ГМК Норильский никель, ММК, НЛМК
* транспорт. Аэрофлот, Транснефть. Аэрофлот – опасная бумага, его постоянно бросает то вверх, то вниз. У Транснефти периодически возникают проблемы с правоохранительными органами, поэтому её лучше не трогать.

Итак, если мы формируем сбалансированный и надёжный портфель по принципу “каждой твари примерно поровну”, то на сегодня он выглядит так:

* Газпром
* Лукойл
* Сургутнефтегаз
* Норильский никель
* ММК
* РАО ЕЭС
* Мосэнерго
* Сбербанк
* ВТБ
* Ростелеком
* МТС
* АвтоВАЗ

Возможно, на этом портфеле мы не получим максимальную прибыль, зато он будет очень устойчив при вполне приличном доходе.

Текущие котировки Forex
предоставлено: dealing24
SYMBOL BID ASK  
Forex блог Алексея Пирогова и Forex каталог.
Записи в RSS Комментарии в RSS Войти
Rambler's Top100